центр межфинансовых отношений
Дата: 16 Августа 2020 г.
Курсы валют:<< >>
 

Опрос

  1. Считаете ли Вы инструмент страхования эффективной мерой защиты от рисков? Готовы ли Вы выделять расходы на страхование?

Вакансии

Страхование

Убыточен ли страховой рынок, или кто выиграл от создания мегарегулятора?

25.04.2017

Участники страхового рынка отмечают, что с каждым годом страхование становится более убыточным: добровольные виды не развиваются, тарифы, установленные государством на обязательные виды, - недостаточны. Однако, потребителя финансовых услуг интересует, а так ли всё на самом деле?

Рассмотрим на цифрах. Уже продолжительное количество времени страховой рынок стремится к консолидации. В России в 2016 году осуществляли деятельность 229 страховых компаний. К примеру, еще пять лет назад количество страховщиков, действующих на рынке, составляло 459. За пять лет количество игроков страхового рынка сократилось в два раза. Что произошло со страховым рынком? За данный период времени рынок вырос на 80%, чуть меньше, чем в два раза. Произошел рост страхового рынка с объема в 0,66 трлн рублей в 2011 году до 1,18 трлн рублей в 2016 году. То есть за пять лет состоялся серьезный передел рынка: уменьшенное в два раза количество страховщиков стало собирать в два раза большие суммы страховых премий.

Основные потери участников рынка произошли после создания финансового мегарегулятора. Этим финансовым институтом, консолидирующим все полномочия по регулированию страхового рынка, выступил Банк России. Реформа произошла в 2013 году.

Крупнейшие страховщики России 2011-2016 гг
 Страховщик  Сборы 2016 г.   
тыс. руб.
 Сборы 2011 г.
тыс. руб. 
 Рост за 5 лет
СОГАЗ  142 818 632  54 921 392  260%
РОСГОССТРАХ  123 121 496  84 304 685  146%
РЕСО-ГАРАНТИЯ  88 347 700  44 946 628  197%
ИНГОССТРАХ  86 629 301  52 769 331  164%
СБЕРБАНК СТРАХОВАНИЕ ЖИЗНИ  65 493 399  -  -
АЛЬФАСТРАХОВАНИЕ  62 768 547  28 233 277  222%
ВТБ СТРАХОВАНИЕ  62 096 404  8 530 845  728%
ВСК  53 713 595  29 676 816  181%
РОСГОССТРАХ-ЖИЗНЬ  44 799 933  5 960 515  752%
СОГЛАСИЕ  33 210 900  25 709 439  129%
АЛЬФАСТРАХОВАНИЕ-ЖИЗНЬ  30 626 971  4 097 288  747%
ГРУППА РЕНЕССАНС СТРАХОВАНИЕ  22 960 771  14 309 251  160%
РЕНЕССАНС ЖИЗНЬ  19 817 541  1 114 694  1778%
ВТБ СТРАХОВАНИЕ ЖИЗНИ  13 272 730  -  -
МАКС  12 271 183  12 287 194  100%

Данные таблицы «Крупнейшие страховщики России 2011-2016 гг» наглядно демонстрируют, что многие компании существенно увеличили выручку за последние пять лет. Наиболее заметный рост показали страховщики, аффилированные с банками, такие как «Альфастрахование», «ВТБ Страхование», «Сбербанк Страхование». В то время, когда многие страховщики заявляют о росте убыточности, цифры свидетельствуют о росте выручки. И действительно, с экономической точки зрения, неважно насколько выросла выручка. Если издержки возросли еще больше, чем выручка – в любом случае будет убыток.

Убыточность видов страхования

За 2016 год в целом убыточность по рынку зафиксирована на отметке 43%. Но такой показатель, как уровень выплат, не совсем точно отражает реальную картину. В среднем, реальная убыточность на 20% выше уровня выплат. Объективная экономика страхового рынка – это не только взносы-выплаты, а все расходы на ведение дела, судебные выплаты и издержки, в частности, будущие выплаты по судебным разбирательствам, под которые необходимо резервировать существенные денежные средства. Но все это вкладывается в рамки положительного финансового результата страховщиков.

Такие выводы подтверждает официальная финансовая отчетность страховых компаний. Если проанализировать «Форму 1-страховщик» (Бухгалтерский баланс) основных игроков за последние годы, увидим, что все лидеры остались в плюсе.

 Страховщик Чистая прибыль 2016, тыс.руб.  Чистая прибыль 2015, тыс. руб.    Чистая прибыль 2014, тыс.руб.  Чистая прибыль 2013, тыс. руб.   Консолидированная прибыль 2013-2016, тыс.руб.
 СОГАЗ  28 908 643  39 196 193   27 042 140  20 718 767  115 865 743
 РОСГОССТРАХ  -17 814 397  28 237 558  6 954 149  1 535 689  18 912 999
 РЕСО-ГАРАНТИЯ  8 463 137  5 175 590  9 905 662  7 702 499  31 246 888
 ИНГОССТРАХ  8 360 999  12 969 006  2 589 044  15 478 164  39 397 213
 АЛЬФАСТРАХОВАНИЕ  3 368 716  6 022 543  3 520 928  3 239 191  16 151 378
 ВТБ СТРАХОВАНИЕ  13 901 987  6 274 148  4 307 517  2 638 061  27 121 713
 ВСК  3 149 410   6 847 266  3 720 319  3 222 874  16 939 869
 МАКС  720 999  -84 300  552 193  800 045  1 988 937
 СОГЛАСИЕ  -  -1 021 344  -1 130 596  265 081  -1 886 858

Особенно ярко, с большим отрывом, выделяется страховая группа «СОГАЗ» с суммой консолидированной чистой прибыли за последние четыре года в почти 116 млрд рублей. Еще можно отметить не менее яркий провал «Росгосстраха» в 2016 году, который получил убыток порядка 18 млрд рублей. Некоторые эксперты придерживаются мнения, что это может быть намеренный ход, проведенный путем жонглирования финансовых показателей, который позволит более выгодно провести уже начавшееся слияние «Росгосстраха» с ФГ «Открытие». «Согласие» также выделяется контрастными показателями, так как несколько лет подряд получает убыток.

Какие же можно выделить тенденции на страховом рынке в эпоху деятельности мегарегулятора? Прежде всего, это все большее размытие границ между страховым и банковским сектором. Практически все страховые компании работают в плотной связке с банками, которые зачастую являются аффилированным лицом страховщика.

 Страховщик  Аффилированный банк (Финансовая группа)
 СОГАЗ  Газпромбанк, АКБ Россия
 РОСГОССТРАХ  РГС-Банк, Банк "Открытие"
 РЕСО-ГАРАНТИЯ  Банк "РЕСО Кредит" (АО), AXA Group
 АЛЬФАСТРАХОВАНИЕ  АльфаБанк
 ВТБ СТРАХОВАНИЕ  Банк ВТБ
 ВСК  БИН Банк
 СБЕРБАНК СТРАХОВАНИЕ  Сбербанк
 СОГЛАСИЕ  Банк Ренессанс Кредит
 УРАЛСИБ  Банк Уралсиб
 РСХБ-СТРАХОВАНИЕ  Россельхозбанк
 РАЙФФАЙЗЕН ЛАЙФ  Райффайзенбанк

Выходит, что Центробанк «отфильтровывает» мелких страховщиков и приводит рынок к консолидации финансовых групп, и отдельные страховщики без разветвленной финансовой направленности рано или поздно перестанут существовать. Наступает эпоха финансовых конгломератов. Мегарегулятор активно поддерживает политику слияний, поглощений и объединений участников рынка. Действительно, управлять и контролировать проще меньшее количество крупных игроков, чем тратить силы на большое количество мелких страховщиков.

Однако, информационный фон об убыточности страхования не исчезает. Действительно, некоторые виды страхования генерируют существенный убыток (см. «Убыточность видов страхования»). В первую очередь, это ОСАГО и ДМС. По данным Российского союза автостраховщиков (РСА), в прошлом году объем страховых выплат по ОСАГО, произведенных по решению судебных органов, составил 13,1 млрд рублей. Еще столько же составили нестраховые выплаты(13,16 млрд рублей): штрафы по закону о защите прав потребителей (8,5 млрд руб.), экспертизы и оплата услуг автоюристов (4,7 млрд. руб.). 20 млрд рублей в 2016 году списано инкассо по решению судов с компаний. Если сопоставить эти цифры с общим объемом выплат (172 млрд рублей), увидим, что доля дополнительных выплат страховщиков по ОСАГО от всех выплат составляет примерно 25%. Но реальная убыточность этого вида страхования превышает 100%. Страховщики, которые в своем портфеле имеют большую часть автострахования, несут убытки. Например, СК «Согласие». В портфеле этого страховщика порядка 68% это виды автомобильного страхования. Для сравнения, у «СОГАЗа», держащего лидерство по прибыли, автострахование в портфеле 2016 года составляет только 13%. Общий убыток какого-то конкретного страховщика может быть следствием неудачно выбранной стратегии или управленческих ошибок. Но это не дает делать вывод о работе всего страхового сообщества.

Как мы видим, отчетность страховщиков не демонстрирует общего убытка страховой отрасли. Объективно, основные игроки работают в плюс, и грамотно нагнетают обстановку, перенося проблемы в отдельно взятых направлениях на всю отрасль в целом. Но это вовсе не означает, что ничего не нужно делать в убыточных отраслях. Ведь проблемы того же ОСАГО не от того, что та или иная финансовая группа недополучила часть прибыли, а от системно неправильно выстроенных процессов. Это частные направления сложной работы, которой необходимо заниматься. Работы, которую самостоятельно страховщики решить не смогут. Здесь необходимо комплексное взаимодействие и органов власти, и фискальных органов и потребителей.



Марина Павлова



Возврат к списку


Добавить комментарий

Текст сообщения*
 

Финансовые консультации

Талащенко Анна

Талащенко Анна

Тема: Страхование физических лиц

Беленко Андрей Николаевич

Беленко Андрей Николаевич

Тема: Финансовая грамотность

Belfinance.ru рекомендует